「普通預金よりは着実に増やしたい」「でも元本保証は外せない」。そんなニーズに合う選択肢は、実は今の金利環境だと複数あります。
本稿は元本保証が大前提という前提で、〈個人向け国債（変動10年）〉と〈ネット銀行の定期預金〉を二本柱に、実勢の金利感と使い方のコツ、注意点をまとめます。補足として〈貯蓄型保険〉も位置づけを簡潔に整理します。
個人向け国債（変動10年）：直近の新発で年1.06％
個人向け国債の「変動10年」は、半年ごとに利率が見直されるタイプ。金利上昇局面では利回りの取りこぼしを抑えやすく、元本は国が保証、さらに最低利率0.05％が設定されています。
- 直近（2025年9月募集・第186回）の利率：年1.06％
- 利払い：半年ごと（変動）
- 換金：発行後1年は不可。以後はいつでも可（ただし直前2回分の利子相当が差し引かれる）
100万円あたりの単純計算（税引前）：年1.06％なら利息は10,600円/年。変動制のため将来は見直されますが、「預け先は国」「最低利率あり」の安心感は大きな魅力です。
出典：財務省「現在募集中の個人向け国債」／SBI証券：個人向け国債
利回りが高くなった背景
ここ数年まで、日本の金利は歴史的に低水準で推移しており、個人向け国債の利回りも0.05〜0.2％程度にとどまっていました。しかし、2024年以降は状況が変わっています。
背景にあるのは、日本銀行の金融政策転換です。長らく続けてきた「マイナス金利政策」が解除され、政策金利はゼロ％台へと引き上げられました。同時に、長期金利（10年国債利回り）についても、従来の0％近辺での誘導から、より幅広い水準を容認する姿勢へと変化しています。
この結果、市場全体で国債の利回りが上昇し、それに連動して個人向け国債（変動10年）の表面利率も1％前後に上がってきたのです。
つまり「国債の利回りが高くなった＝国の借入金利が上がった」ということ。借りる側にとっては負担増ですが、貸す立場（国債を買う投資家）にとってはメリットが増している、という構図です。
